Kv2
FORTSATT TILLVÄXT
DELÅRSRAPPORT JANUARI-JUNI 2016 Marknadsutveckling
Försäljningstillväxt
Stark orderingång
Håkan Buskhe, VD
Gripen E ger ökad försvarsförmåga
OFÖRÄNDRAD PROGNOS FÖR 2016: Starkt kassaflöde
.
Finansiell översikt MSEK
Orderingång Orderstock Försäljningsintäkter Bruttoresultat Bruttomarginal, % EBITDA EBITDA-marginal, % Rörelseresultat (EBIT) Rörelsemarginal, % Periodens resultat Resultat per aktie efter utspädning, SEK Räntabilitet på eget kapital, % ¹⁾ Operationellt kassaflöde Fritt kassaflöde Fritt kassaflöde per aktie efter utspädning, SEK 1) Räntabilitet på eget kapital beräknas på en rullande 12-månadersperiod.
Jan-jun 2016
Jan-jun 2015
Förändring, %
Kv2 2016
Kv2 2015
11 462
18 996
-40
6 848
14 196
111 593 13 854 3 080 22,2 1 075 7,8 611 4,4 414 3,71 13,0 4 193 4 051 37,91
67 853 11 329 2 674 23,6 830 7,3 367 3,2 257 2,21 8,6 -1 806 -2 082 -19,57
64 22 15 30 66 61
7 064 1 569 22,2 551 7,8 317 4,5 191 1,71
5 940 1 358 22,9 392 6,6 157 2,6 167 1,42
1 137 1 096 10,25
-1 001 -1 141 -10,72
Helår 2015
81 175 113 834 27 186 6 486 23,9 2 859 10,5 1 900 7,0 1 402 12,79 11,5 -500 -726 -6,82
Väsentliga order, kvartal 2
Orderläge MSEK
Nytt Lätt Torpedsystem
1 533
Flygburet övervakningssystem
1 105
Andra kvartalet 2016
Januari-juni 2016
Stora order Order överstigande MSEK 100 stod för 51% (69) av total orderingång under perioden.
Orderstockens fördelning över år: Försäljningsintäkter
Andra kvartalet 2016
Januari-juni 2016
Försäljningstillväxt
Försvar/Civilt Totalt var 87% (91) av orderingången hänförlig till den försvarsrela-terade verksamheten under perioden.
Procent
Jan-jun 2016
Jan-jun 2015
Kv2 2016
Kv2 2015
Helår 2015
23
Organisk försäljningstillväxt
-6
20
-6
11
Förvärv Valutaeffekter avseende omräkning av utländska dotterföretag
-
7
-
8
3
-1
2
-1
2
2
Total försäljningstillväxt
22
3
19
4
16
Marknad Totalt var 59% (36) av orderingången hänförlig till marknader utanför Sverige under perioden.
Försäljningsintäkter, MSEK 13 854 11 748
10 972
11 329
Jan-jun 2013 Jan-jun 2014 Jan-jun 2015 Jan-jun 2016
Försäljningsintäkter per marknadssegment MSEK
Jan-jun 2016
Jan-jun 2015
Förändring, %
Militärt flyg
6 203
4 666
33
Land Marin Samhällssäkerhet Kommersiellt flyg Andra segment
3 071 2 345 971 1 046 218
2 385 1 952 1 028 1 077 221
29 20 -6 -3 -1
13 854
11 329
22
Summa
Resultat
Bruttomarginal, %
Andra kvartalet 2016
27.3
26.4
23.6
22.2
Januari-juni 2016
Jan-jun 2013 Jan-jun 2014 Jan-jun 2015 Jan-jun 2016
Rörelsemarginal, %
5,9 4,6
4,4 3,2
Finansnetto Jan-jun 2013 Jan-jun 2014 Jan-jun 2015 Jan-jun 2016
Resultat per aktie efter utspädning, SEK 3,80
3,71
MSEK
Jan-jun 2016
Jan-jun 2015
Finansnetto hänförligt till pensioner
-32
-33
Räntenetto Valutavinster/-förluster Övriga finansiella poster
-1 -45
-27 24 3
Summa
-78
-33
2,48
2,21
Jan-jun 2013 Jan-jun 2014 Jan-jun 2015 Jan-jun 2016
Skatt
Räntabilitet på sysselsatt och eget kapital
Finansiell ställning och likviditet
Förändring i nettoskuld 2016 MSEK
Nettolikviditet (+)/nettoskuld (-), 31 dec 2015 Kassaflöde från den löpande verksamheten
-3 217 4 791
Förändring i nettopensionsförpliktelse
-771
Nettoinvesteringar
-817
Avyttring av koncernföretag Utdelning Valutaeffekt och orealiserat resultat från finansiella investeringar Nettolikviditet (+)/nettoskuld (-), 30 jun 2016
77 -530 62 -405
Investeringar
Kassaflöde
Fritt kassaflöde, MSEK 4 051
-1 073
-1 390 -2 082
Jan-jun 2013 Jan-jun 2014 Jan-jun 2015 Jan-jun 2016
Totalt koncernen jan–jun 2016
Totalt koncernen jan–jun 2015
Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapital exklusive skatter och andra finansiella poster
1 227
613
Förändring av rörelsekapital
3 783
-1 933
Kassaflöde från den löpande verksamheten exklusive skatter och andra finansiella poster
5 010
-1 320
-817
-486
4 193
-1 806
-219 77
-262 -14
4 051
-2 082
Kassaflöde från investeringsverksamheten ¹⁾ Operationellt kassaflöde Skatter och andra finansiella poster Avyttringar och förvärv Fritt kassaflöde
1) Kassaflöde från investeringsverksamheten exklusive förändring av kortfristiga placeringar och övriga räntebärande tillgångar samt exklusive avyttring och förvärv av finansiella tillgångar, förvärv av verksamheter och avyttring av koncernföretag. I de fall förvärv och avyttring av finansiella anläggningstillgångar bedöms vara av rörelsekaraktär ingår dock posten i investeringsverksamheten.
Nyckeltal till finansiell ställning och likviditet MSEK
Nettolikviditet/-skuld ¹⁾ Immateriella anläggningstillgångar Goodwill Aktiverade utvecklingsutgifter Andra immateriella anläggningstillgångar Materiella anläggningstillgångar etc. ²⁾ Varulager Kundfordringar Övriga fordringar Fordringar hos beställare ³⁾ Förskott från kunder Soliditet, % Räntabilitet på eget kapital, % Eget kapital per aktie, SEK ⁴⁾
30 jun 2016
-405 6 743 5 069 1 415 259 4 842 5 762 3 295 5 684 5 170 3 560 31,9 13,0 113,25
31 dec 2015 #REF!
Förändring
30 jun 2015
-3 217
2 812
-4 592
6 476 5 045 1 157 274 4 796 5 243 2 913 8 102 7 549 1 098 36,8 11,5 121,28
267 24 258 -15 46 519 382 -2 418 -2 379 2 462
6 299 5 061 892 346 4 637 6 871 2 612 4 905 4 324 978 37,2 8,6 111,48
-8,03
1) Koncernens nettolikviditet/-skuld avser likvida medel, kortfristiga placeringar och räntebärande fordringar med avdrag för räntebärande skulder och avsättning för pensioner exklusive avsättning för pensioner hänförlig till särskild löneskatt. För en detaljerad fördelning av räntebärande fordringar och räntebärande skulder se not 6. 2) Inkluderar materiella anläggningstillgångar, biologiska tillgångar och förvaltningsfastigheter. 3) Fordringar hos beställare avser långa kundkontrakt enligt successiv vinstavräkning. 4) Antal aktier exklusive aktier i eget förvar 2016 jun: 106 160 381; 2015 jun: 105 720 470; 2015 dec: 105 957 065.
Rörelsesegment
AFFÄRSOMRÅDE AERONAUTICS MSEK
Orderingång Orderstock Försäljningsintäkter EBITDA EBITDA-marginal, % Rörelseresultat (EBIT) Rörelsemarginal, % Operationellt kassaflöde Försvar/civilt (% av försäljningsintäkter) FTE, antal
Jan-jun 2016
Jan-jun 2015
Förändring, %
Kv2 2016
Kv2 2015
Helår 2015
199
457
39 349
1 739 112 6,4 102 5,9 -391 99/1
1 364 39 2,9 30 2,2 -205 99/1
59 476 6 262 548 8,8 509 8,1 -632 99/1 2 723
493
661
-25
56 607 3 361 188 5,6 169 5,0 1 120 99/1 2 809
24 587 2 462 104 4,2 84 3,4 -159 98/2 2 677
130 37 81 101
5
Försäljningsintäkter, resultat och marginal
Stora order
Order överstigande MSEK 100 stod för 8% (38) av total orderingång under perioden.
Marknad Kassaflöde
Försäljningsintäkter från marknader utanför Sverige uppgick till 29% (7) under perioden.
Affärsenheter Gripen E, Gripen C/D, Gripen Brazil, Advanced Pilot Training Systems och Operations Contracts.
AFFÄRSOMRÅDE DYNAMICS
MSEK
Jan-jun 2016
Jan-jun 2015
Förändring, %
Kv2 2016
Kv2 2015
Helår 2015
Orderingång
4 008
3 187
26
2 121
2 014
5 273
Orderstock Försäljningsintäkter EBITDA EBITDA-marginal, % Rörelseresultat (EBIT) Rörelsemarginal, % Operationellt kassaflöde Försvar/civilt (% av försäljningsintäkter) FTE, antal
8 159 2 116 113 5,3 79 3,7 138 94/6 2 071
6 679 1 562 -113 -7,2 -147 -9,4 -155 85/15 2 028
22 35
1 044 56 5,4 39 3,7 245 94/6
794 -91 -11,5 -106 -13,4 -127 84/16
6 284 4 009 249 6,2 175 4,4 -101 89/11 2 041
2
Orderläge
Stora order
Order överstigande MSEK 100 stod för 74% (56) av total orderingång under perioden.
Försäljningsintäkter, resultat och marginal
Marknad
Försäljningsintäkter från marknader utanför Sverige uppgick till 82% (79) under perioden.
Kassaflöde
Affärsenheter Ground Combat, Missile Systems, Underwater Systems, Barracuda och Training and Simulation.
AFFÄRSOMRÅDE SURVEILLANCE
MSEK
Orderingång Orderstock Försäljningsintäkter EBITDA EBITDA-marginal, % Rörelseresultat (EBIT) Rörelsemarginal, % Operationellt kassaflöde Försvar/civilt (% av försäljningsintäkter) FTE, antal
Jan-jun 2016
Jan-jun 2015
Förändring, %
Kv2 2016
Kv2 2015
Helår 2015
2 911
4 041
-28
1 724
2 318
15 456
16 856 3 852 376 9,8 128 3,3 1 955 82/18 3 627
10 600 3 234 247 7,6 -1 -326 80/20 3 606
59 19 52
2 051 199 9,7 73 3,6 389 83/17
1 712 87 5,1 -39 -2,3 -324 79/21
17 707 7 305 820 11,2 320 4,4 -49 81/19 3 563
-
1
Orderläge
Stora order
Order överstigande MSEK 100 stod för 40% (40) av total orderingång under perioden.
Marknad Försäljningsintäkter från marknader utanför Sverige uppgick till 82% (75) under perioden.
Försäljningsintäkter, resultat och marginal
Affärsenheter Surface Radar Solutions, Airborne Surveillance Systems, Electronic Warfare Systems, Traffic Management och Combat Systems and C4I Solutions.
Kassaflöde
AFFÄRSOMRÅDE SUPPORT AND SERVICES
MSEK
Orderingång Orderstock Försäljningsintäkter EBITDA EBITDA-marginal, % Rörelseresultat (EBIT) Rörelsemarginal, % Operationellt kassaflöde Försvar/civilt (% av försäljningsintäkter) FTE, antal
Jan-jun 2016
Jan-jun 2015
Förändring, %
Kv2 2016
Kv2 2015
Helår 2015
2 230
1 277
75
1 227
708
10 557
13 063 2 610 243 9,3 235 9,0 1 714 75/25 2 163
7 889 2 283 169 7,4 159 7,0 -248 68/32 2 194
66 14 44
1 326 140 10,6 137 10,3 445 75/25
1 183 77 6,5 72 6,1 -28 70/30
13 393 6 012 570 9,5 549 9,1 -637 77/23 2 185
48
-1
Orderläge
Stora order
Order överstigande MSEK 100 stod för 24% (0) av total orderingång under perioden.
Marknad Försäljningsintäkter från marknader utanför Sverige uppgick till 47% (43) under perioden.
Försäljningsintäkter, resultat och marginal
Affärsenheter Kassaflöde
Aviation Services, Airborne ISR, Gripen Support, Networks and Public Safety, Tactical Solutions och Maintenance Production.
AFFÄRSOMRÅDE INDUSTRIAL PRODUCTS AND SERVICES
MSEK
Jan-jun 2016
Jan-jun 2015
Förändring, %
Kv2 2016
Kv2 2015
Helår 2015
Orderingång
2 055
1 760
17
1 302
726
3 632
Orderstock Försäljningsintäkter EBITDA EBITDA-marginal, % Rörelseresultat (EBIT) Rörelsemarginal, % Operationellt kassaflöde Försvar/civilt (% av försäljningsintäkter) FTE, antal
9 806 1 842 96 5,2 78 4,2 -41 40/60 2 405
9 517 1 778 120 6,7 101 5,7 -32 38/62 2 365
3 4 -20
969 34 3,5 25 2,6 82 42/58
912 77 8,4 67 7,3 -77 40/60
9 587 3 562 260 7,3 213 6,0 -15 40/60 2 381
-23
2
Orderingång
Stora order
Order överstigande MSEK 100 stod för 34% (15) av total orderingång under perioden.
Försäljningsintäkter, resultat och marginal
Marknad Försäljningsintäkter från marknader utanför Sverige uppgick till 43% (46) under perioden.
Kassaflöde
Affärsenheter Aerostructures, Avionics Systems, Combitech och Ventures Portfolio.
AFFÄRSENHET SAAB KOCKUMS MSEK
Orderingång Orderstock Försäljningsintäkter EBITDA EBITDA-marginal, % Rörelseresultat (EBIT) Rörelsemarginal, % Operationellt kassaflöde Försvar/civilt (% av försäljningsintäkter) FTE, antal
Orderläge
Jan-jun 2016
Jan-jun 2015
Förändring, %
Kv2 2016
Kv2 2015
Helår 2015
812
9 733
-92
680
8 867
10 268
9 619 1 121 76 6,8 59 5,3 227 100/0 825
10 425 815 196 24,0 179 22,0 71 100/0 843
-8 38 -61
489 33 6,7 25 5,1 -13 100/0
476 133 27,9 124 26,1 92 100/0
9 928 1 847 262 14,2 228 12,3 808 100/0 803
-67
-2
Stora order Order överstigande MSEK 100 stod för 50% (95) av total orderingång under perioden.
Marknad Försäljningsintäkter, resultat och marginal
Kassaflöde
Försäljningsintäkter från marknader utanför Sverige uppgick till 6% (8) under perioden.
Corporate Ägare
Investor AB Knut och Alice Wallenbergs stiftelse Swedbank Robur fonder AFA Försäkring Unionen Handelsbanken fonder DFA fonder Fidelity fonder Lannebo fonder Gladiator
% av
% av
kapital
röster
30,0
40,5
8,7
7,7
5,8 4,6 2,7 2,1 1,5 1,5 1,1 0,9
5,1 4,1 2,4 1,8 1,4 1,3 1,0 0,8
Personal 30 jun 2016
31 dec 2015
Antal anställda
14 823
14 685
FTE:er
14 721
14 519
Förvärv och avyttringar 2016
Återköp av egna aktier
Risker och osäkerheter
Övriga väsentliga händelser januari-juni 2016
Order av Nytt Lätt Torpedsystem Väsentliga händelser efter periodens slut
OM SAAB
SAABS STRATEGI Lönsam tillväxt
Korta fakta
Effektiv verksamhet
Vision
Portfölj
Mission
Affärsidé
Medarbetare
FINANSIELLA MÅL Försäljning
ORGANISATION
Rörelsemarginal
Soliditet
Utdelning
INTÄKTSMODELL
RESULTATRÄKNING FÖR KONCERNEN MSEK
Not
Jan-jun 2016
Jan-jun 2015
Rullande 12 mån
Helår 2015
3
13 854 -10 774
11 329 -8 655
29 711 -22 819
27 186 -20 700
Bruttoresultat Bruttomarginal, %
3 080 22,2
2 674 23,6
6 892 23,2
6 486 23,9
Övriga rörelseintäkter Försäljningskostnader Administrationskostnader Forsknings- och utvecklingskostnader Övriga rörelsekostnader Andel av intresseföretags och joint ventures resultat
139 -1 039 -666 -830 -39 -34
76 -1 032 -626 -738 -10 23
434 -2 068 -1 363 -1 657 -77 -17
371 -2 061 -1 323 -1 565 -48 40
611 4,4
367 3,2
2 144 7,2
1 900 7,0
Försäljningsintäkter Kostnad för sålda varor
Rörelseresultat (EBIT) ¹⁾ Rörelsemarginal, % Finansiella intäkter
3
41
73
137
169
-119
-106
-351
-338
-78
-33
-214
-169
Resultat före skatt Skatt
533 -119
334 -77
1 930 -371
1 731 -329
Periodens resultat varav moderbolagets aktieägares andel varav innehav utan bestämmande inflytande
414 396 18
257 235 22
1 559 1 523 36
1 402 1 362 40
Resultat per aktie före utspädning, SEK ²⁾ Resultat per aktie efter utspädning, SEK ³⁾
3,73 3,71
2,23 2,21
14,38 14,27
12,88 12,79
Finansiella kostnader Finansnetto
1) Av- och nedskrivningar ingår med
-464
-463
-960
-959
2) Genomsnittligt antal aktier före utspädning
106 043 264
105 588 578
105 942 148
105 714 805
3) Genomsnittligt antal aktier efter utspädning
106 852 757
106 378 369
106 746 086
106 450 263
TOTALRESULTAT FÖR KONCERNEN MSEK
Jan-jun 2016
Jan-jun 2015
Rullande 12 mån
Helår 2015
414
257
1 559
1 402
Poster som inte ska återföras i resultaträkningen: Omvärdering av nettopensionsförpliktelser Skatt hänförlig till omvärdering av nettopensionsförpliktelser
-946 208
733 -161
-840 186
839 -183
Summa
-738
572
-654
656
Omräkningsdifferenser Finansiella tillgångar som kan säljas Kassaflödessäkringar Skatt hänförlig till kassaflödessäkringar
93 -35 -2
109 69 -23 1
-36 -96 -32 8
-20 -27 -20 11
Summa
56
156
-156
-56
Periodens övriga totalresultat
-682
728
-810
600
Periodens totalresultat varav moderbolagets aktieägares andel varav innehav utan bestämmande inflytande
-268 -308 40
985 967 18
749 732 17
2 002 2 007 -5
Periodens resultat Övrigt totalresultat:
Poster som senare kan återföras i resultaträkningen:
KONCERNENS FINANSIELLA STÄLLNING MSEK
Not
30 jun 2016
31 dec 2015
30 jun 2015
5
6 743 4 517 291 34 646 187 457 440
6 476 4 472 290 34 602 190 444 351
6 299 4 315 289 33 460 382 212 429
13 315
12 859
12 419
5 762 827 286 3 295 5 684 1 274 5 746 1 832
5 243 1 058 106 2 913 8 102 962 2 995 850
6 871 846 186 2 612 4 905 1 400 1 773 981
Summa omsättningstillgångar
24 706
22 229
19 574
SUMMA TILLGÅNGAR
38 021
35 088
31 993
Moderbolagets aktieägares andel Innehav utan bestämmande inflytande
12 023 88
12 851 61
11 786 100
Summa eget kapital
12 111
12 912
11 886
5 593 168 3 316 972 28
4 872 136 2 373 1 097 34
2 949 143 2 479 939 46
10 077
8 512
6 556
308 3 560 2 277 1 435 31 770 7 065 387
853 1 098 2 340 1 614 37 725 6 549 448
2 714 978 1 760 1 376 40 629 5 565 489
Summa kortfristiga skulder
15 833
13 664
13 551
Summa skulder
25 910
22 176
20 107
SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER
38 021
35 088
31 993
TILLGÅNGAR Anläggningstillgångar: Immateriella anläggningstillgångar Materiella anläggningstillgångar Biologiska tillgångar Förvaltningsfastigheter Andelar i intresseföretag och joint ventures Finansiella placeringar Långfristiga fordringar Uppskjutna skattefordringar
11
Summa anläggningstillgångar Omsättningstillgångar: Varulager Derivat Skattefordringar Kundfordringar Övriga fordringar Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter Kortfristiga placeringar Likvida medel
9
EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital:
Långfristiga skulder: Långfristiga räntebärande skulder Övriga skulder Avsättningar för pensioner Övriga avsättningar Uppskjutna skatteskulder
6 11
Summa långfristiga skulder Kortfristiga skulder: Kortfristiga räntebärande skulder Förskott från kunder Leverantörsskulder Derivat Skatteskulder Övriga skulder Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Avsättningar
6
FÖRÄNDRINGAR I KONCERNENS EGET KAPITAL
MSEK
Aktiekapital
Ingående eget kapital 1 januari 2015
1 746
Övrigt tillskjutet kapital
543
Totalresultat för perioden januari-juni 2015 Transaktioner med ägarna: Aktiesparprogram Utdelning Utgående eget kapital 30 juni 2015 Totalresultat för perioden juli-december 2015 Transaktioner med ägarna: Aktiesparprogram Utdelning Förvärv och avyttring av innehav utan bestämmande inflytande
1 746
543
Säkrings- Omräkningsreserv reserv
161
38
9 365
11 291
82
11 373
-18
109
69
807
967
18
985
29 -501
29 -501
270
107
9 700
11 786
100
11 886
42
-117
-96
1 211
1 040
-23
1 017
37
37 -10
37 -10
543
-538
153
Ingående eget kapital 1 januari 2016
1 746
543
-538
153
-56
90
1 746
543
29 -501
-580
1 746
Utgående eget kapital 30 juni 2016
Balanserade vinstmedel
Summa Innehav moderbolagets utan bestämaktieägares mande Summa eget andel inflytande kapital
-562
Utgående eget kapital 31 december 2015 Periodens totalresultat Transaktioner med ägarna: Aktiesparprogram Utdelning Förvärv och avyttring av innehav utan bestämmande inflytande
Reserv för finansiella tillgångar som kan säljas och omvärderingsreserv
-594
243
-12
-12
-6
-18
11
10 936
12 851
61
12 912
11
10 936
12 851
61
12 912
-342
-308
40
-268
37 -530
37 -530
-27
-27
-13
-40
10 074
12 023
88
12 111
11
37 -530
KASSAFLÖDESANALYS FÖR KONCERNEN MSEK
Not
Jan-jun 2016
Jan-jun 2015
Helår 2015
533 650 14 -189
334 171 -154
1 731 688 25 -266
1 008
351
2 178
Ökning(-)/Minskning(+) av varulager Ökning(-)/Minskning(+) av rörelsefordringar Ökning(+)/Minskning(-) av erhållna kundförskott Ökning(+)/Minskning(-) av övriga rörelseskulder Ökning(+)/Minskning(-) av avsättningar
-509 1 873 2 453 80 -114
-1 070 -166 121 -562 -256
349 -3 573 284 1 426 -306
Kassaflöde från den löpande verksamheten
4 791
-1 582
358
-64 -412 -301 22 -2 700 -97 9 77
-41 -98 -350 3 -514 -74 4 -4 -
-70 -524 -799 7 -1 722 -368 226 -221 312
-3 466
-1 074
-3 159
Amortering av lån Upptagande av lån Utbetald utdelning till moderbolagets aktieägare Utbetald utdelning till innehav utan bestämmande inflytande
-564 732 -530 -
2 837 -501 -
-1 865 4 758 -501 -10
Kassaflöde från finansieringsverksamheten
-362
2 336
2 382
963 850 19
-320 1 284 17
-419 1 284 -15
1 832
981
850
Den löpande verksamheten: Resultat efter finansiella poster Justering för poster som inte ingår i kassaflödet Utdelning från intressebolag och joint ventures Betald inkomstskatt Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar i rörelsekapital Kassaflöde från förändringar i rörelsekapital:
Investeringsverksamheten: Förvärv av immateriella anläggningstillgångar Aktiverade utvecklingsutgifter Förvärv av materiella anläggningstillgångar Avyttring av materiella anläggningstillgångar Förvärv och avyttring av kortfristiga placeringar Förvärv av finansiella tillgångar Avyttring av finansiella tillgångar Förvärv av verksamheter, netto likviditetspåverkan Avyttring av koncernföretag, netto likviditetspåverkan
10
Kassaflöde från investeringsverksamheten Finansieringsverksamheten:
Periodens kassaflöde Likvida medel vid periodens början Valutakursdifferens i likvida medel Likvida medel vid periodens slut
9
RESULTATRÄKNING FÖR KONCERNEN PER KVARTAL MSEK
Kv2 2016
Kv1 2016
Kv4 2015
Kv3 2015
Kv2 2015
Kv1 2015
Kv4 2014
Kv3 2014
Försäljningsintäkter Kostnad för sålda varor
7 064 -5 495
6 790 -5 279
10 070 -7 540
5 787 -4 505
5 940 -4 582
5 389 -4 073
7 425 -5 574
5 130 -3 800
Bruttoresultat Bruttomarginal, %
1 569 22,2
1 511 22,3
2 530 25,1
1 282 22,2
1 358 22,9
1 316 24,4
1 851 24,9
1 330 25,9
Övriga rörelseintäkter
100
39
272
23
54
22
261
77
Försäljningskostnader Administrationskostnader Forsknings- och utvecklingskostnader Övriga rörelsekostnader Andel av intresseföretags och joint ventures resultat
-543 -337 -436 -14 -22
-496 -329 -394 -25 -12
-569 -392 -481 -30 17
-460 -305 -346 -8 -
-553 -329 -380 -6 13
-479 -297 -358 -4 10
-629 -333 -416 3 21
-511 -300 -322 -10 -6
Rörelseresultat (EBIT) ¹⁾ Rörelsemarginal, % Finansiella intäkter Finansiella kostnader
317 4,5 -9 -66
294 4,3 50 -53
1 347 13,4 132 -143
186 3,2 -36 -89
157 2,6 46 9
210 3,9 27 -115
758 10,2 52 -70
258 5,0 19 -48
Finansnetto
-75
-3
-11
-125
55
-88
-18
-29
Resultat före skatt Skatt
242 -51
291 -68
1 336 -227
61 -25
212 -45
122 -32
740 -154
229 -59
Periodens resultat varav moderbolagets aktieägares andel varav innehav utan bestämmande inflytande
191 183 8
223 213 10
1 109 1 101 8
36 26 10
167 151 16
90 84 6
586 579 7
170 166 4
Resultat per aktie före utspädning, SEK ²⁾ Resultat per aktie efter utspädning, SEK ³⁾
1,72 1,71
2,01 1,99
10,40 10,32
0,25 0,24
1,43 1,42
0,80 0,79
5,49 5,45
1,57 1,55
-234
-230
-253
-243
-235
-228
-230
-221
-
-
-
-
-
-
-1
-2
2) Genomsnittligt antal aktier före utspädning
106 094 093
105 992 435
105 900 182
105 781 884
105 643 700
105 533 455
105 438 516
106 060 673
3) Genomsnittligt antal aktier efter utspädning
106 912 764
106 853 562
106 688 771
106 529 247
106 442 012
106 402 040
106 239 161
106 888 805
1) Av- och nedskrivningar ingår med varav avskrivningar på leasingflygplan
TOTALRESULTAT FÖR KONCERNEN PER KVARTAL MSEK
Kv2 2016
Kv1 2016
Kv4 2015
Kv3 2015
Kv2 2015
Kv1 2015
Kv4 2014
Kv3 2014
191
223
1 109
36
167
90
586
170
Poster som inte ska återföras i resultaträkningen: Omvärdering av nettopensionsförpliktelser Skatt hänförlig till omvärdering av nettopensionsförpliktelser
-433 95
-513 113
339 -73
-233 51
1 257 -276
-524 115
-173 36
-324 71
Summa
-338
-400
266
-182
981
-409
-137
-253
134 -179 34
-41 144 -36
-66 -90 190 -39
-63 -6 -187 49
-156 -3 56 -14
265 72 -79 15
174 10 -315 67
169 -77 -517 114
Periodens resultat Övrigt totalresultat:
Poster som senare kan återföras i resultaträkningen: Omräkningsdifferenser Finansiella tillgångar som kan säljas Kassaflödessäkringar Skatt hänförlig till kassaflödessäkringar Summa
-11
67
-5
-207
-117
273
-64
-311
Periodens övriga totalresultat
-349
-333
261
-389
864
-136
-201
-564
Periodens totalresultat varav moderbolagets aktieägares andel varav innehav utan bestämmande inflytande
-158 -181 23
-110 -127 17
1 370 1 375 -5
-353 -335 -18
1 031 1 024 7
-46 -57 11
385 381 4
-394 -398 4
NYCKELTAL PER KVARTAL MSEK
Kv2 2016
Kv1 2016
Kv4 2015
Kv3 2015
Kv2 2015
Kv1 2015
Kv4 2014
Kv3 2014
Soliditet, %
31,9
33,9
36,8
35,1
37,2
37,0
38,5
40,1
Räntabilitet på sysselsatt kapital, % ³⁾ Räntabilitet på eget kapital, % ³⁾
11,3 13,0
11,3 12,7
11,2 11,5
8,1 7,8
8,7 8,6
10,6 9,3
11,1 9,9
9,7 7,6
113,25
120,17
121,28
108,36
111,48
106,54
107,02
103,41
1 096 10,25
2 955 27,65
869 8,15
487 4,57
-1 141 -10,72
-941 -8,84
1 006 9,47
-710 -6,64
Eget kapital per aktie, SEK ¹⁾ ³⁾ Fritt kassaflöde, MSEK ³⁾ Fritt kassaflöde per aktie efter utspädning, SEK ²⁾ ³⁾ 1) Antal aktier exklusive aktier i eget förvar
106 160 381 106 027 804 105 957 065 105 843 298 105 720 470 105 566 929 105 499 980 105 377 052
2) Genomsnittligt antal aktier efter utspädning
106 912 764 106 853 562 106 688 771 106 529 247 106 442 012 106 402 040 106 239 161 106 888 805
3) För mer information och förklaringar av användandet av dessa nyckeltal hänvisas till saabgroup.com, investor, financial data, key ratios.
KVARTALSUPPGIFTER PER RÖRELSESEGMENT MSEK
Kv2 2016
Rörelsemarginal
Kv1 2016
Rörelsemarginal
Kv4 2015
Rörelsemarginal
Kv3 2015
Försäljningsintäkter Aeronautics Dynamics Surveillance Support and Services Industrial Products and Services Saab Kockums Internfakturering
1 739 1 044 2 051 1 326 969 489 -554
1 622 1 072 1 801 1 284 873 632 -494
2 114 1 555 2 613 2 795 1 022 599 -628
1 686 892 1 458 934 762 433 -378
Summa
7 064
6 790
10 070
5 787
Rörelsemarginal
Rörelseresultat Aeronautics Dynamics Surveillance Support and Services Industrial Products and Services Saab Kockums Corporate
102 39 73 137 25 25 -84
5,9% 3,7% 3,6% 10,3% 2,6% 5,1%
67 40 55 98 53 34 -53
4,1% 3,7% 3,1% 7,6% 6,1% 5,4%
305 294 318 417 104 -19 -72
14,4% 18,9% 12,2% 14,9% 10,2% -3,2%
120 28 3 -27 8 68 -14
7,1% 3,1% 0,2% -2,9% 1,0% 15,7%
Summa
317
4,5%
294
4,3%
1 347
13,4%
186
3,2%
Rörelsemarginal
Kv4 2014
Rörelsemarginal
MSEK
Kv2 2015
Rörelsemarginal
Kv1 2015
Kv3 2014
Försäljningsintäkter Aeronautics Dynamics Surveillance Support and Services Industrial Products and Services Saab Kockums Internfakturering
1 364 794 1 712 1 183 912 476 -501
1 098 768 1 522 1 100 866 339 -304
1 832 1 928 4 073 2 089 1 017 417 -4 003
999 599 953 794 773 206 806
Summa
5 940
5 389
7 424
5 130
Rörelsemarginal
Rörelseresultat Aeronautics Dynamics Surveillance Support and Services Industrial Products and Services Saab Kockums Corporate
30 -106 -39 72 67 124 9
2,2% -13,4% -2,3% 6,1% 7,3% 26,1%
54 -41 38 87 34 55 -17
4,9% -5,3% 2,5% 7,9% 3,9% 16,2%
159 167 200 217 79 55 -119
8,7% 8,7% 4,9% 10,4% 7,8% 13,2%
24 -25 100 43 1 83 32
2,4% -4,2% 10,5% 5,4% 0,1% 40,3%
Summa
157
2,6%
210
3,9%
758
10,2%
258
5,0%
2015 har omräknats enligt strukturförändringar beskrivna i årsredovisningen 2015, sida 35.
FLERÅRSÖVERSIKT MSEK
Orderingång Orderstock 31 december Försäljningsintäkter Försäljningsintäkter i Sverige, % Försäljningsintäkter inom Europa exkl. Sverige, % Försäljningsintäkter i Nordamerika, % Försäljningsintäkter i Central- och Sydamerika, % Försäljningsintäkter i resten av världen, % Rörelseresultat (EBIT) Rörelsemarginal, % Av- och nedskrivningar med avdrag för av- och nedskrivningar av leasingflygplan EBITDA EBITDA-marginal, % Resultat efter finansiella poster Årets resultat Balansomslutning Eget kapital Fritt kassaflöde ¹⁾ Räntabilitet på sysselsatt kapital, % ¹⁾ Räntabilitet på eget kapital, % ¹⁾ Soliditet, % Resultat per aktie före utspädning, SEK ¹⁾ Resultat per aktie efter utspädning, SEK ¹⁾ Utdelning per aktie, SEK Eget kapital per aktie, SEK ¹⁾ Antal anställda vid årets slut Antal aktier exklusive aktier i eget förvar per 31 december Genomsnittligt antal aktier före utspädning Genomsnittligt antal aktier efter utspädning
2015
2014
2013
2012
2011
81 175 113 834 27 186 42 18 9 6 25 1 900 7,0 959 2 859 10,5 1 731 1 402
22 602 60 128 23 527 45 19 10 2 24 1 659 7,1 864 2 523 10,7 1 523 1 168
49 809 59 870 23 750 41 20 11 2 26 1 345 5,7 1 022 2 367 10,0 979 742
20 683 34 151 24 010 36 21 11 1 31 2 050 8,5 1 136 3 186 13,3 2 003 1 560
18 907 37 172 23 498 37 20 8 35 2 941 12,5 1 147 4 088 17,4 2 783 2 217
35 088 12 912 -726 11,2 11,5 36,8 12,88 12,79 5,00 121,28 14 685
29 556 11 373 -1 094 11,1 9,9 38,5 10,86 10,78 4,75 107,02 14 716
27 789 12 227 -1 460 9,1 6,3 44,0 6,98 6,79 4,50 114,04 14 140
28 938 11 280 -396 14,6 12,8 39,0 15,00 14,52 4,50 105,43 13 968
31 799 13 069 2 477 22,2 18,1 41,1 21,19 20,38 4,50 122,94 13 068
105 957 065
105 499 980
106 414 144
105 930 829
105 331 958
105 714 805
106 125 666
106 125 107
105 632 911
104 982 315
106 450 263
106 916 255
109 150 344
109 150 344
109 150 344
1) För mer information och förklaringar av användandet av dessa nyckeltal hänvisas till saabgroup.com, investor, financial data, key ratios. 2013 har omräknats enligt förändringen i redovisningsprinciper för samarbetsarrangemang (IFRS 11). 2012 har omräknats enligt förändringen i redovisningsprinciper för pensioner (IAS 19). 2011 har inte omräknats.
FINANSIELLA MÅL Långsiktiga mål
Organisk försäljningstillväxt, % Rörelsemarginal, % Soliditet, %
Jan-jun 2016
Jan-jun 2015
Helår 2015
5
23
-6
11
10 30
4,4 31,9
3,2 37,2
7,0 36,8
RESULTATRÄKNING FÖR MODERBOLAGET MSEK
Jan-jun 2016
Jan-jun 2015
Helår 2015
Försäljningsintäkter Kostnad för sålda varor
8 855 -7 123
7 284 -5 719
18 022 -14 209
Bruttoresultat Bruttomarginal %
1 732 19,6
1 565 21,5
3 813 21,2
Övriga rörelseintäkter och -kostnader
-1 952
-1 568
-3 605
-220 -2,5
-3 -0,0
208 1,2
-43
52
68
Resultat efter finansiella poster Bokslutsdispositioner
-263 -
49 -
276 -160
Resultat före skatt Skatt
-263 24
49 -46
116 -153
Periodens resultat
-239
3
-37
Rörelseresultat (EBIT) Rörelsemarginal % Resultat från finansiella poster
Moderbolaget
BALANSRÄKNING FÖR MODERBOLAGET MSEK
Not
30 jun 2016
31 dec 2015
30 jun 2015
692 2 904 7 623
803 2 882 7 474
975 2 714 7 759
11 219
11 159
11 448
4 012 8 655 5 699 1 212
3 668 10 133 2 994 211
5 301 8 448 1 773 337
Summa omsättningstillgångar
19 578
17 006
15 859
SUMMA TILLGÅNGAR
30 797
28 165
27 307
Bundet eget kapital Fritt eget kapital
2 977 4 288
2 977 5 020
2 983 5 016
Summa eget kapital
7 265
7 997
7 999
2 139 852 20 541
2 139 755 17 274
1 979 593 16 736
Summa obeskattade reserver, avsättningar och skulder
23 532
20 168
19 308
SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER
30 797
28 165
27 307
TILLGÅNGAR Anläggningstillgångar: Immateriella anläggningstillgångar Materiella anläggningstillgångar Finansiella anläggningstillgångar Summa anläggningstillgångar Omsättningstillgångar: Varulager Kortfristiga fordringar Kortfristiga placeringar Likvida medel
EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital:
Obeskattade reserver, avsättningar och skulder: Obeskattade reserver Avsättningar Skulder
Likviditet, finansiering, investeringar och antal anställda
6
NOTER TILL FINANSIELLA RAPPORTER NOT 1 Företagsinformation Support and Services
Industrial Products and Services NOT 2 Redovisningsprinciper
Saab Kockums
Orderingång per rörelsesegment Jan-jun
Jan-jun
2016
2015
Förändring, %
MSEK
NOT 3 Segmentrapportering
Aeronautics
Kv2
Kv2
Helår
2016
2015
2015
39 349
493
661
-25
199
457
Dynamics
4 008
3 187
26
2 121
2 014
5 273
Surveillance
2 911
4 041
-28
1 724
2 318
15 456
Support and Services Industrial Products and Services
2 230
1 277
75
1 227
708
10 557
2 055
1 760
17
1 302
726
3 632
812
9 733
-92
680
8 867
10 268
-405
-894
-3 360
6 848 14 196
81 175
Saab Kockums Internt Summa
-1 047
-1 663
11 462
18 996
-40
Orderingång per region MSEK
Aeronautics
Jan-jun 2016 Jan-jun 2015
Förändring, %
Sverige
4 695
12 194
-61
Övriga Europa
2 164
2 805
-23
Nordamerika
629
933
-33
Central- och Sydamerika
-89
24
-471
Asien
3 427
2 534
35
Afrika
271
202
34
Australien etc.
365
304
20
11 462
18 996
-40
Summa
Dynamics Orderstock per rörelsesegment MSEK
30 jun 2016
31 dec 2015
30 jun 2015
56 607
59 476
24 587
8 159
6 284
6 679
Surveillance
16 856
17 707
10 600
Support and Services
7 889
Aeronautics Dynamics
Surveillance
13 063
13 393
Industrial Products and Services
9 806
9 587
9 517
Saab Kockums
9 619
9 928
10 425
Internt Summa
-2 517
-2 541
-1 844
111 593
113 834
67 853
NOT 3 Fortsättning Orderstock per region MSEK
Erhållna väsentliga beställningar (ungefärliga värden MSEK)
Land
42 903
Nytt Lätt Torpedsystem
Sverige
10 602
Ammunition till det bärbara vapensystemet Carl-Gustaf
1 443
Flygburet övervakningssystem (AEW&C)
1 105
30 jun 2016
31 dec 2015
30 jun 2015
Sverige
40 198
41 276
Övriga Europa
10 522
10 688
4 995
5 699
5 502
Central- och Sydamerika
39 800
40 732
656
Asien
14 550
13 679
6 279
Afrika
771
886
961
Australien etc.
757
874
950
111 593
113 834
67 853
Nordamerika
Summa
Ordervärde
1 533
Försäljningsintäkter per rörelsesegment MSEK
Jan-jun 2016
Jan-jun 2015
Förändring, %
Kv2 2016
Kv2 2015
Aeronautics
Rullande 12 mån
Helår 2015
3 361
2 462
37
1 739
1 364
7 161
6 262
varav extern försäljning
3 163
2 320
36
1 633
1 228
6 777
5 934
varav intern försäljning
198
142
39
106
136
384
328
2 116
1 562
35
1 044
794
4 563
4 009
varav extern försäljning
2 067
1 486
39
1 021
762
4 465
3 884
varav intern försäljning
49
76
-36
23
32
98
125
3 852
3 234
19
2 051
1 712
7 923
7 305
varav extern försäljning
3 730
3 130
19
1 990
1 653
7 631
7 031
varav intern försäljning
122
104
17
61
59
292
274
2 610
2 283
14
1 326
1 183
6 339
6 012
varav extern försäljning
2 494
2 198
13
1 280
1 133
6 108
5 812
varav intern försäljning
116
85
36
46
50
231
200
1 842
1 778
4
969
912
3 626
3 562
varav extern försäljning
1 270
1 341
-5
651
671
2 542
2 613
varav intern försäljning
572
437
31
318
241
1 084
949
1 121
815
38
489
476
2 153
1 847
varav extern försäljning
1 119
814
37
488
475
2 150
1 845
varav intern försäljning
2
1
-
1
1
3
2
-1 048
-805
-554
-501
-2 054
-1 811
Dynamics
Surveillance
Support and Services
Industrial Products and Services
Saab Kockums
Corporate/eliminering varav extern försäljning
11
40
1
18
37
66
varav intern försäljning
-1 059
-845
-555
-519
-2 091
-1 877
13 854
11 329
7 064
5 940
29 711
27 186
Summa
Försäljningsintäkter per region Jan-jun
Information om större kunder Jan-jun
2016
I% fsg
Helår
2015
I% fsg
2015
I% fsg
Sverige
5 945
Övriga Europa
2 294
43
5 595
49
11 399
42
17
2 193
19
4 933
Nordamerika
18
1 366
10
1 102
10
2 477
9
848
6
196
2
1 584
6
Asien
2 683
19
1 541
14
5 370
20
Afrika
218
2
229
2
541
2
Australien etc.
500
4
473
4
882
3
13 854
100
11 329
100
27 186
100
MSEK
Central- och Sydamerika
Summa
22
Säsongsvariationer
NOT 3 Fortsättning Rörelseresultat per rörelsesegment Jan-jun
Personal, heltidsekvivalenter (FTE:er) per rörelsesegment
2016
169
31 dec 2015
30 jun 2015
Aeronautics
2 809
2 723
2 677
Dynamics
2 071
2 041
2 028
175
Surveillance
3 627
3 563
3 606
449
320
Support and Services
2 163
2 185
2 194
625
549
Industrial Products and Services
2 405
2 381
2 365
Saab Kockums
825
803
843
Corporate
821
823
836
14 721
14 519
14 549
Helår
12 mån
2015
5,0
84
3,4
594
509
79
3,7
-147
-9,4
401
Surveillance
128
3,3
-1
-
Support and Services
235
9,0
159
7,0
Aeronautics
Jan-jun
30 jun 2016
Rullande
2015
I% fsg
MSEK
I% fsg
Dynamics
Industrial Products and Services
78
4,2
101
5,7
190
213
Saab Kockums
59
5,3
179
22,0
108
228
748
5,4
375
3,3
2 367
1 994
-223
-94
2 144
1 900
Rörelsesegmentens rörelseresultat Corporate
-137
Summa
611
-8 4,4
367
3,2
Antal vid periodens slut
Summa
NOT 4 Utdelning till moderbolagets aktieägare
Av- och nedskrivningar per rörelsesegment Jan-jun MSEK
2016
Jan-jun Föränd2015 ring, %
Kv2
Kv2
Rullande
Helår
2016
2015
12 mån
2015
39
Aeronautics
19
20
-5
10
10
38
Dynamics
34
34
-
17
15
74
74
248
248
-
126
126
500
500
8
10
-20
3
5
19
21
18
19
-5
9
10
46
47
Surveillance Support and Services Industrial Products and Services
NOT 5 Immateriella anläggningstillgångar
MSEK
30 jun 2016
31 dec 2015
30 jun 2015
Saab Kockums Corporate
17
17
-
8
9
34
34
Goodwill
5 069
5 045
5 061
120
115
4
61
60
249
244
Aktiverade utvecklingsutgifter
1 415
1 157
892
Summa
464
463
0
234
235
960
959
Andra immateriella tillgångar
259
274
346
6 743
6 476
6 299
Summa
Operationellt kassaflöde per rörelsesegment Kv2
Kv2
Rullande
Helår
MSEK
Jan-jun Jan-jun 2016
2015
2016
2015
12 mån
2015
Aeronautics
1 120
-159
-391
-205
647
-632 -101
Dynamics
138
-155
245
-127
192
Surveillance
1 955
-326
389
-324
2 232
-49
Support and Services
1 714
-248
445
-28
1 325
-637
-41
-32
82
-77
-24
-15
227
71
-13
92
964
808
-920
-957
380
-332
163
126
4 193
-1 806
1 137 -1 001
5 499
-500
Industrial Products and Services Saab Kockums Corporate Summa
Sysselsatt kapital per rörelsesegment MSEK
30 jun 2016
31 dec 2015
30 jun 2015
Aeronautics
1 894
2 186
1 903
Dynamics
3 065
3 243
2 920
Surveillance
7 048
7 445
7 475
Support and Services
2 375
3 389
2 792
Industrial Products and Services
2 164
2 028
1 753
699
647
599
3 479
1 641
2 116
20 724
20 579
19 558
Saab Kockums Corporate Summa
NOT 6 Nettolikviditet/-skuld
MSEK
30 jun 2016
31 dec 2015
30 jun 2015
Tillgångar: Likvida medel
1 832
850
981
Kortfristiga placeringar
5 746
2 995
1 773
Summa likvida placeringar
2 754
7 578
3 845
Kortfristiga räntebärande fordringar
47
48
22
Långfristiga räntebärande fordringar Långfristiga fordringar hänförliga till pensioner Långfristiga räntebärande finansiella investeringar
396
367
103
49
49
59
139
141
142
8 209
4 450
3 080
5 093
4 762
4 845
218
251
234
590
712
584
Avsättning för pensioner ¹⁾
2 713
1 942
2 009
Summa räntebärande skulder och avsättning för pensioner
8 614
7 667
7 672
-405
-3 217
-4 592
Summa räntebärande tillgångar Skulder: Skulder till kreditinstitut Skulder till intresseföretag och joint ventures Övriga räntebärande skulder
Nettolikviditet (+) / nettoskuld (-)
1) Exklusive avsättning för pensioner hänförlig till särskild löneskatt
NOT 6 Fortsättning Bekräftade kreditfaciliteter MSEK
Värderingsmetoder för finansiella tillgångar och skulder Faciliteter
Revolverande kreditfacilitet (Förfallotidpunkt 2021)
Nyttjat
Tillgängligt
6 000
-
6 000
96
1
95
6 096
1
6 095
Checkräkning (Förfallotidpunkt 2017) Summa
Moderbolaget MSEK
30 jun 2016
31 dec 2015
30 jun 2015
5 092
4 360
2 425
1
402
2 420
5 093
4 762
4 845
Långfristiga skulder till kreditinstitut Kortfristiga skulder till kreditinstitut Summa
NOT 7 Sysselsatt kapital MSEK
Totala tillgångar
30 jun 2016
31 dec 2015
30 jun 2015
38 021
35 088
31 993
Avgår icke räntebärande skulder
17 297
14 509
12 435
Sysselsatt kapital
20 724
20 579
19 558
Tillgångar värderade till verkligt värde MSEK
NOT 8 Finansiella instrument
30 jun 2016
31 dec 2015
Finansiella tillgångar: Finansiella placeringar till verkligt värde via resultaträkningen
Nivå 1
Obligationer och räntebärande värdepapper
Klassificering och kategorisering av finansiella tillgångar och skulder ¹⁾ Redovisat värde
30 jun 2016
Nivå 2
Nivå 3
5 746
5 746
-
-
Valutaterminer
788
-
788
-
Valutaoptioner
12
-
12
-
Cross currency basis-swappar
21
-
21
-
6
6
-
-
48
-
-
48
6 621
5 752
821
48
30 jun 2016
Nivå 1
Nivå 2
Nivå 3
Elderivat Aktier och andelar
48
49
Investeringar som hålles till förfall ²⁾
139
141
Långfristiga fordringar
457
444
Derivat som säkringsredovisas Derivat värderade till verkligt värde i resultaträkningen avseende handel
786
972
41
86
Kundfordringar och övriga fordringar
9 520
11 540
Valutaterminer
1 258
-
1 258
-
Kortfristiga placeringar värderade till verkligt värde
5 746
2 995
Valutaoptioner
5
-
5
-
Likvida medel
1 832
850
Ränteswappar
159
-
159
-
18 569
17 077
1
-
1
-
12
12
-
-
1 435
12
1 423
-
Summa finansiella tillgångar
Summa
Skulder värderade till verkligt värde MSEK
Cross currency basis-swappar Elderivat
Finansiella skulder: Räntebärande skulder ³⁾
5 901
5 725
Derivat som säkringsredovisas Derivat värderade till verkligt värde i resultaträkningen avseende handel
1 389
1 561
46
53
Övriga skulder
5 810
5 486
13 146
12 825
Summa finansiella skulder
¹⁾ Derivat med positiva värden redovisas som tillgångar och derivat med negativa värden redovisas som skulder. Derivat med legal kvittningsrätt uppgår till MSEK 702. ²⁾ Verkligt värde 2016 jun: MSEK 141; 2015 dec: MSEK 142. ³⁾ Verkligt värde 2016 jun: MSEK 5 908; 2015 dec: MSEK 5 749.
Summa
NOT 9 Tilläggsupplysningar till kassaflödesanalys Likvida medel MSEK
30 jun 2016
31 dec 2015
30 jun 2015
Följande delkomponenter ingår i likvida medel:
Fritt kassaflöde jämfört med periodens kassaflöde i kassaflödesanalysen MSEK
Kassa och bank Bankdepositioner
1 232
850
981
600
-
-
Summa enligt balansräkningen
1 832
850
981
Summa enligt kassaflödesanalysen
1 832
850
981
Fritt kassaflöde
Jan-jun
Jan-jun
Kv2
Kv2
Helår
2016
2015
2016
2015
2015
4 051
-2 082
1 096
-1 141
-726
-2 700
-514
-194
-994
-1 722
-26
-60
-19
-54
-353
-564
-
-210
-
-1 865
732
2 837
111
2 829
4 758
-530
-501
-530
-501
-501
-
-
-
-
-10
963
-320
254
139
-419
Investeringsverksamheten – räntebärande: Kortfristiga placeringar Andra finansiella placeringar och fordringar Finansieringsverksamheten: Amortering av lån Upptagande av lån Utbetald utdelning till moderbolagets aktieägare Utbetald utdelning till innehav utan bestämmande inflytande Periodens kassaflöde
Fritt kassaflöde MSEK
Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapital exklusive skatter och andra finansiella poster
Totalt koncernen jan–jun 2016
Totalt koncernen jan–jun 2015
Kv2 2016
Kv2 2015
1 227
613
632
273
Totalt koncernen helår 2015
2 706
Kassaflöde från förändringar i rörelsekapital: Varulager
-509
-1 070
-196
-462
349
Rörelsefordringar
1 873
-166
878
-488
-3 573
Erhållna kundförskott
2 453
121
-289
206
284
Övriga rörelseskulder
80
-562
591
-171
1 426
Avsättningar
-114
-256
-41
-98
-306
Förändring av rörelsekapital
3 783
-1 933
943
-1 013
-1 820
Kassaflöde från den löpande verksamheten exklusive skatter och andra finansiella poster
5 010
-1 320
1 575
-740
886
Förvärv av immateriella anläggningstillgångar
-476
-139
-304
-64
-594
Förvärv av materiella anläggningstillgångar
-301
-350
-156
-200
-799
Avyttring av materiella anläggningstillgångar
22
3
22
3
7
Förvärv av finansiella anläggningstillgångar
-62
-
-
-
-
-817
-486
-438
-261
-1 386
4 193
-1 806
1 137
-1 001
-500 -528
Investeringsverksamheten:
Kassaflöde från investeringsverksamheten ¹⁾ Operationellt kassaflöde Skatter och andra finansiella poster
-219
-262
-118
-129
Avyttring och förvärv av finansiella tillgångar
-
-10
-
-7
211
Förvärv av verksamheter
-
-4
-
-4
-221
77
-
77
-
312
4 051
-2 082
1 096
-1 141
-726
Avyttring av koncernföretag Fritt kassaflöde
1) Kassaflöde från investeringsverksamheten exklusive förändring av kortfristiga placeringar och övriga räntebärande tillgångar samt exklusive avyttring och förvärv av finansiella tillgångar, förvärv av verksamheter och avyttring av koncernföretag. I de fall förvärv och avyttring av finansiella anläggningstillgångar bedöms vara av rörelsekaraktär ingår dock posten i investeringsverksamheten.
NOT 10 Rörelseförvärv Fritt kassaflöde
NOT 11 Förmånsbestämda pensionsplaner Fritt kassaflöde per aktie
Nettoinvesteringar
Avsättningar för pensioner enligt IAS 19 MSEK
Förmånsbestämd pensionsskuld Särskild löneskatt Avgår förvaltningstillgångar
Nettoavsättning pensioner varav redovisat som långfristig fordran
30 jun 2016
30 jun 2015
8 494
7 814
603
470
5 830
5 864
3 267
2 420
49
59
Nettolikviditet/nettoskuld
Operationellt kassaflöde
NOT 12 Eventualförpliktelser Orderingång
Orderstock
NOT 13 Transaktioner med närstående
Organisk försäljningstillväxt
Resultat per aktie
NOT 14 Definitioner Räntabilitet på eget kapital
Bruttomarginal
Räntabilitet på sysselsatt kapital
EBITDA Rörelsemarginal
EBITDA-marginal
Soliditet
Sysselsatt kapital Effektiv skattesats
Eget kapital per aktie
ORDLISTA EKN
IFRS
FMV MTN FRN SAL FTE
IAS
GRANSKNINGSRAPPORT Inledning
Den översiktliga granskningens inriktning och omfattning Slutsats
Stockholm den 21 juli 2016 PricewaterhouseCoopers AB
Bo Hjalmarsson Auktoriserad revisor
KONTAKT
KALENDER
MEDIA: Saab presscenter tfn +46 734 18 00 18 Sebastian Carlsson, Presschef tfn +46 734 18 71 62
DELÅRSRAPPORT JANUARI–SEPTEMBER 2016 PUBLICERAS 25 OKTOBER 2016
FINANSMARKNAD: Ann-Sofi Jönsson, Chef Investor Relations tfn +46 734 18 72 14
DELÅRSRAPPORT JANUARI–MARS 2017 PUBLICERAS 26 APRIL 2017
Press- och analytikerkonferens Den 21 juli 2016 klockan 10.00, Grand Hôtel, Rum: New York, Blasieholmshamnen 8, Stockholm Kontakta Marie Bergström för anmälan och ytterligare information, tfn +46 8 463 02 45 Du är välkommen att delta på plats på Grand Hôtel, ta del av presentationen via en direktsänd webbsändning eller ringa in till en telefonkonferens. Det finns möjlighet att ställa frågor såväl via webben som i telefonkonferensen. Webbsändning: saab-interimreport.creo.se/160721 Telefonkonferens: Var vänlig, ring in på något av numren nedan: Sverige: +46 8 566 42 7 00 Storbritannien: +44 20 300 89 813 USA: +1 855 753 2235 Delårsrapporten, presentationsmaterialet och webbsändningen kommer att finnas tillgängliga på saabgroup.com.
BOKSLUTSKOMMUNIKÉ 2016 PUBLICERAS 15 FEBRUARI 2017
DELÅRSRAPPORT JANUARI–JUNI 2017 PUBLICERAS 20 JULI 2017 DELÅRSRAPPORT JANUARI–SEPTEMBER 2017 PUBLICERAS 24 OKTOBER 2017
